성장주 가치주 에 관해 많이 들어보긴 했는데 정확한 의미에 대해 헷갈려 하는 경우가 많습니다. 이 글에서는 성장주 가치주 뜻에 대해 간단히 정리해보고 대표적인 종목으로 어떤 것이 있는지 알아보겠습니다.
지금부터 성장주 가치주 뜻, 리스트와 관련된 내용을 바로 시작합니다.
성장주 가치주
| 구분 | 성장주 | 가치주 |
|---|---|---|
| 뜻 | 현재 가치 < 미래 수익률 (고평가 주식) | 현재 가치 < 실제 가치 (자산, 실적 등, 저평가 주식) |
| 특징 | -고수익 고위험 -높은 주가 변동성을 지님 | -기업 펀더멘털이 튼튼함 -장기적으로 안정적인 수익을 냄 |
| 주요 업종 | IT, 반도체, 전기차, 신재생에너지, 바이오 등 | 금융, 에너지, 유통, 건설, 화학, 철강 등 |
| 선호 시기 | -저금리 시기 -본격적인 경기 회복 이후 | -금리 인상 시기 -경기 침체 시기 |
| 금리영향 | -이자 부담에 의해 큰 영향을 받음 -따라서 금리 인상기에 주가가 크게 하락함. | 큰 영향을 안 받음 |
| 예시 | SPYG ETF | VTV ETF |
우선 성장주와 가치주를 간단히 비교해 보면 위 표와 같습니다.
간단히 말해 가치주는 안정적이면서 꾸준하게 상승합니다. 반면 성장주는 급격하게 상승하고 변동성이 큽니다. 성장주 가치주에 대해 좀 더 자세히 알아보겠습니다.
성장주 가치주 _성장주 뜻
성장주 미래에 더 많이 상승할 것이라 판단해서 미래의 성장 잠재력을 지금 주가에 반영한 종목.
성장주란 앞으로 미래에 더 많이 성장할 것으로 여겨지는 종목을 말합니다. 성장주는 현재의 가치보다 더 고평가 되어 있는 경향이 있습니다.
지금 현재는 아니지만 곧 다가올 미래에 엄청난 성장을 할 것이라 판단되는 기업에 투자를 합니다. 미래의 성장을 지금 현재 주가에 미리 반영하기 때문에 주가가 고평가 되어 있다는 특징이 있습니다.
고평가 저평가 여부를 판단하는 지표로 PER가 있는데요. PER가 높을수록 현재 주가가 고평가 되어 있다는 의미입니다. 성장주는 미래 가치를 현재로 끌어왔기 때문에 PER가 매우 높습니다.
성장주 가치주 _성장주 특징
1.높은 주가 변동성
성장주의 경우 주가 변동성이 크다는 점이 특징입니다. 급격하게 상승하거나 급격하게 하락한다는 특징이 있습니다.
주가 변동성이 너무 클 경우 장기간 투자 시 오히려 손실이 커질 확률이 높습니다. 따라서 성장주에 투자를 할 때는 분할매수를 하는 등 전략적으로 투자를 해야 합니다.
2.고위험 고수익
성장주는 주가 변동성이 크므로 하락기에 크게 하락할 위험성이 높습니다. 하지만 상승기에는 많이 상승하므로 수익률이 높다는 특징이 있습니다.
즉, 한마디로 하이 리스크 하이 리턴 입니다.
3.저금리 시기에 크게 상승
성장주의 경우 저금리 시기에 크게 상승한다는 특징이 있습니다. 금리가 낮으면 성장주 기업은 돈을 쉽게 빌릴 수 있습니다. 그리고 빌린 돈으로 다양한 투자를 할 수 있습니다.
그럼 사업을 더 크게 확장할 수 있고 그 결과 더 큰 수익이 납니다. 더 큰 수익은 결국 더 큰 주가 상승으로 이어지게 됩니다.
따라서 저금리 시기에 성장주의 주가가 크게 상승하게 됩니다.
4.고금리 시기에 크게 하락
금리가 높은 시기에는 오히려 성장주 주가가 크게 하락합니다. 금리가 높아지면 기업이 돈을 빌리기 어려워집니다.
돈을 빌리기 어려워지면 기업은 사업에 투자를 못합니다. 그럼 사업 규모가 작아지고 수익이 적어집니다. 그 결과 주가가 하락하게 됩니다.
5.IT, 반도체 등 기술주에 해당
IT, 반도체, 제조업 등 기술주에 해당되는 기업이 성장주에 포함됩니다. 4차산업을 주도하는 미국 빅테크 기업들이 모두 성장주에 해당합니다.
가장 대표적인 기술 성장주로 테슬라가 있습니다. 과거 PER가 1,000이 넘을 정도로 고평가되었던 시절도 있었습니다.
6.배당금이 적음
성장주는 미래의 가치를 현재로 끌어와서 주가에 반영합니다. 즉, 현재는 가치가 그렇게 높지 않은데 미래 가치를 높게 평가해서 현재 주가가 높은 것입니다.
따라서 성장주의 경우 배당금을 많이 주지 않는 경우가 많습니다. 한마디로 배당금이 높지 않아도 앞으로 성장할 가능성이 높으므로 성장 가능성을 보고 투자를 하는 것입니다.
성장주 리스트
- 애플
- 마이크로소프트
- 엔비디아
- 알파벳
- 테슬라
- 아마존
대형 성장주 리스트를 시가총액이 큰 순서대로 나열해 보면 위와 같습니다. 성장주에 해당되는 종목들을 보시면 모두 기술주 기업들인 것을 알 수 있습니다.
성장주 가치주 _가치주 뜻
가치주 실제 가치보다 훨씬 더 낮은 가치만 주가에 반영한 종목.
가치주란 지금 현재 기업의 가치보다 주가가 더 낮게 형성되어 있는 종목을 말합니다. 즉, 실제 기업의 가치는 높은데 그보다 낮은 가치만 주가에 반영해 놓은 종목입니다.
가치주는 실제보다 낮은 가치만 반영하고 있습니다. 때문에 가치주에 해당되는 종목의 경우 훨씬 저렴하게 주식을 매수할 수 있다는 장점이 있습니다.
성장주 가치주 _가치주 특징
1.저평가
가치주는 실제 가치보다 낮은 가치만 주가에 반영합니다. 따라서 주가가 실제 가치보다 더 낮게 형성되어 있다는 장점이 있습니다.
즉, 저렴한 가격에 가치주를 매수할 수 있는 것이죠.
2.안정적인 주가
가치주는 주가 변동성이 매우 작습니다. 상승기에는 많이 상승하지 않습니다. 하지만 하락기에는 약간 하락하거나 거의 하락하지 않는 경우가 많습니다.
따라서 특히 하락기에 가치주에 투자를 하면 큰 하락 없이 안정적으로 배당금을 받을 수 있습니다.
3.기업의 펀더멘털이 튼튼
가치주의 경우 과거부터 지금까지 이미 오랫동안 성장해서 앞으로의 성장 동력은 낮습니다. 하지만 지금까지 꾸준히 안정적으로 좋은 실적을 냈던 기록들이 남아 있습니다.
따라서 과거 데이터를 보더라도 기업의 펀더멘털이 매우 튼튼하다는 것을 알 수 있습니다.
4.금리 인상 영향이 적음
금리가 인상되더라도 가치주의 경우 성장주와 다르게 금리에 큰 영향을 받지 않는다는 특징이 있습니다. 즉, 가치주는 금리가 인상되더라도 주가가 크게 하락하지 않는다는 장점이 있습니다.
5.경기 침체 시기에 강함
가치주는 경기 침체 시기, 즉 주가가 하락하는 시기에 매우 강합니다. 따라서 주식 시장이 안 좋을 때는 성장주보다 가치주에 투자자들이 몰리는 경향이 있습니다.
가치주 예시 리스트
- 버크셔해서웨이
- 엑슨모빌
- 유나이티드헬스그룹
- 존슨앤드존슨
- JP모건
- 프록터앤겜블러
- 머크앤코
- 쉐브론
- 코카콜라
가치주에 해당되는 기업은 위 리스트와 같습니다. 버크셔해서웨이, 엑슨모빌, 유나이티드헬스그룹 등의 기업이 이에 해당됩니다.
모두 이미 성장을 많이 해서 안정적으로 배당금을 많이 지급하고 있는 기업들입니다.
<결론>
- 성장주란? 앞으로의 미래 가치를 높게 평가해서 현재 주가에 반영한 종목.
- 주요 성장주 종목
- 애플
- 마이크로소프트
- 엔비디아
- 알파벳
- 테슬라
- 아마존
- 주요 성장주 종목
- 가치주란? 실제 가치에 비해 현재 가치를 더 낮게 평가하여 주가가 저렴하게 형성되어 있는 종목.
- 주요 가치주 종목
- 버크셔해서웨이
- 엑슨모빌
- 유나이티드헬스그룹
- 존슨앤드존슨
- JP모건
- 프록터앤겜블러
- 머크앤코
- 쉐브론
- 코카콜라
- 주요 가치주 종목
이상 성장주 가치주 뜻 예시 리스트에 관한 글이었습니다.
<개인적인 생각>
개인적인 생각으로 나이가 젊으신 분이라면 성장주에 투자하는 것이 더 낫다고 생각합니다. 성장주는 미래의 성장 가능성이 높은 종목입니다. 따라서 앞으로 성장할 가능성이 높은 종목에 투자해서 큰 수익을 내는 것이 바람직하다고 생각합니다.
반대로 은퇴를 앞두고 있는 연령이라면 가치주가 좋을 수 있습니다. 일단 주가 변동성이 적고 이미 성장을 많이 한 기업이라서 안정적이라는 특징이 있습니다.
뿐만 아니라 배당금도 성장주에 비해 훨씬 더 많이 지급합니다.
결론적으로 자신의 연령에 맞게 투자를 하는 것이 바람직하다고 봅니다. 혹은 성장주와 가치주에 적당한 비율로 투자함으로서 분산 투자를 하는 것도 좋다고 생각합니다.